Предприятие будет бесперебойно работать только тогда, когда у него достаточно оборотных средств. Причем их количество должно быть оптимальным. Если завысить или занизить размер суммы, компания утратит платежеспособность или финансовую устойчивость. Однако сразу понять, сколько денег нужно для обеспечения работы, трудно. Чтобы не допустить ошибку, важно знать, как рассчитать потребность в оборотных средствах.
Оборотный капитал – это сумма, которую использует бизнес для получения прибыли в течение 1 цикла. Он начинается с момента покупки сырья для производства или готовых товаров для перепродажи и заканчивается, когда деньги от реализации продукции приходят на счет компании. Затем цикл обнуляется, и все начинается заново.
Есть и другой подход к понятию. Иногда под ним понимают разницу между оборотными активами и выплатами по краткосрочным обязательствам. Ее оценка позволяет понять текущее положение дел, определить, как развивается компания.
Оборотный капитал возобновляемый. Главная задача бизнеса – добиться восстановления необходимой для работы суммы и обеспечить ее прирост. Для решения проблемы нужно управлять оборотными средствами, искать новые пути для увеличения их количества.
Перед определением потребности в оборотном капитале, разберитесь, для чего он нужен. Для любого предприятия это основной элемент, необходимый для нормальной работы. За счет оборотного капитала компания:
Дополнительно анализ капитала позволяет определить финансовую устойчивость предприятия, поскольку показатель отражает операционную ликвидность, финансовую стабильность компании.
Потребность в оборотных средствах напрямую зависит от особенностей структуры капитала. Он состоит из 2 компонентов – оборотных активов и краткосрочных обязательств. Они, в свою очередь, могут сильно отличаться друг от друга.
В перечень оборотных включают активы организации, которые предназначены для использования в течение 1 года. За этот период будут конвертированы в деньги. Однако иногда производственный цикл компании составляет больше 12 месяцев. Оборотные активы таких предприятий относят к исключениям. Их конвертация произойдет в течение производственного цикла, превышающего 1 год.
Оборотные активы компании состоят из целого комплекса компонентов:
Краткосрочных обязательств также много. В список включают те долги, по которым бизнес обязан рассчитаться в течение года или операционного цикла, если он превышает этот период. Обязательства также состоят из ряда компонентов:
Есть специальная формула потребности в оборотном капитале. Ее используют, чтобы определить, какой суммой должна обладать компания, чтобы нормально работать. Формула имеет следующий вид:
Оборотный капитал = Оборотные активы – Краткосрочные обязательства
Информацию для расчета берут из бухгалтерского баланса. Там есть все данные, чтобы быстро определить потребность в оборотном капитале.
Проще разобраться на примере. Допустим, есть небольшой бизнес по производству мебели. Размер оборотных активов компании составил 700 тыс. руб. При этом величина краткосрочных обязательств равна 300 тыс. руб. Для расчета подставляем данные в формулу:
700 – 300 = 400 тыс. руб. – оборотный капита
При расчете получилось положительное значение. Оно подтверждает, что бизнес обладает финансовым благополучием и можно планировать расширение.
Есть и другая формула для расчета оборотного капитала. Она чуть сложнее, однако позволяет точно определить потребность в нем. Формула имеет следующий вид:
Оборотный капитал = Собственный капитал + Долгосрочные обязательства – Внеоборотные активы
Для расчета по этой формуле тоже используются данные из бухгалтерского баланса. В частности, нужна информация из разделов 1, 3 и 4.
Для лучшего понимания формулы вновь выполним расчет. Допустим, компания занимается производством одежды. При этом собственный капитал фирмы составляет 1 млн руб., размер долгосрочных обязательств – 300 тыс. руб., а внеоборотных активов – 700 тыс. руб. Остается подставить данные в формулу:
1 млн + 300 тыс. – 700 тыс. = 600 тыс. руб. – оборотный капитал
Определение потребности в оборотных средствах – это обязательная процедура, которая позволит понять текущее положение дел, определить дальнейшие перспективы развития компании. Лучше применять формулу и проводить расчеты по ней после завершения каждого операционного периода. Так вы будете знать, насколько успешно удалось завершить деятельность, определите, есть ли проблемы у предпрития.
Существует 2 основных способа формирования и финансирования оборотного капитала. Первый из них – использование собственных средств компании. В их перечень ключают:
Деньги, вырученные с продажи неликвидного товара, старого оборудования, также включают в категорию собственных средств.
Еще один источник – заемные средства. В эту категорию включают инвестиции в работу компании со стороны других лиц, кредиты. Не стоит рассматривать заемные средства, как нечто пугающее и незаслуживающее внимание, если дела в компании идут хорошо. При грамотном использовании они могут стать отличным инструментом, ускоряющим развитие предприятия.
Получение кредита – прекрасная возможность использовать чужие деньги для развития бизнеса. Если их применяют для расчета с поставщиками, можно легко «прокрутить» сумму в обороте, получить дополнительную прибыль, которая превысит расходы на обслуживание кредита.
Но бессистемный подход к заемным средствам недопустим. Неграмотное отношение к кредитам могут разорить компанию, стать причиной банкротства.
Для удобства проводят классификацию оборотного капитала. Он бывает постоянным и переменным. В первую категорию включают ту сумму, которая требуется компании каждый раз, когда начинается новый производственный цикл. Не всегда у предприятия есть вся сумма. Если ее не хватает, работа оказывается под угрозой. Чтобы исправить ситуацию, предприятие вынуждена срочно искать деньги.
В категорию переменных включают те активы, которые превышают сумму, необходимую предприятию для нормальной работы. Их используют только в пиковые моменты, когда ведется развитие компании, или увеличивается объем производства.
Есть и другая классификация. Оборотный капитал бывает положительным или отрицательным. В первом случае у компании нет проблем с ликвидностью. Предприятие обладает достаточной суммой, чтобы рассчитаться по всем краткосрочным обязательствам.
Когда капитал отрицательный, средств для погашения текущих обязательств не хватает. В результате компании приходится искать дополнительные средства, чтобы исполнить все обязательства в срок. Если этого не сделать, начнутся сложности.
Есть и другие виды оборотного капитала:
Узнав источники финансирования оборотного капитала, стоит изучить способы управления им. Для выполнения процедуры применяют коэффициенты оборачиваемости. Но работать с ними сложно. Четкие нормативы для оценки коэффициентов отсутствуют. Понимать их влияние можно, сравнивая значения с результатами, полученными в предыдущие периоды, а также отслеживая средние показатели по отрасли. Также имеет смысл сопоставлять свои коэффициенты со значениями, полученными другими фирмами.
Данные для расчета коэффициентов вновь нужно искать в бухгалтерской отчетности. Причем информация размещена в свободном доступе. Получить сведения по конкурентам можно через официальный сайт налоговой службы. Там удастся найти всю необходимую информацию для расчетов по формулам.
Есть несколько коэффициентов, которые применяют чаще других при финансовом анализе:
Таким образом, рассчитать оборотный капитал стоит, чтобы понять положение дел в компании, спрогнозировать ее будущее. Все данные для расчета можно получить из бухгалтерского баланса. А вот формулу стоит выбирать, учитывая ваши цели, поскольку разновидности ОК сильно отличаются между собой. Вы можете рассчитать подходящий вид оборотного капитала или коэффициент, позволяющий получить максимум информации о состоянии производства.
Модульный спортивный зал площадью 1500 м2 построен в рамках федерального проекта «Бизнес-спринт. Я выбираю спорт». Объем инвестиций 228,6 млн. руб.
Комбикормовый цех состоит из линии приемки, подработки и хранения зернового сырья объемом 8000 т, линии по приготовлению рассыпных кормов до 10 т в час и линии гранулированных кормов производительностью до 2 т в час. Объем инвестиций 429 млн. руб.
ГК «Агротек» запустила селекционно-семеноводческий комплекс на территории елецкой площадки ОЭЗ ППТ "Липецк". Объем инвестиций 2 млрд. руб. Новый комплекс позволит производить до 30 тыс. тонн семян в год, включая сою, горох, кукурузу и подсолнечник.
Лесопромышленная группа «Свеза» запустила 20 роботов-манипуляторов для сортировки и починки шпона, фанеры, а также подачи листов на станцию наборки пакетов. Объем инвестиций более 400 млн. руб.